Страховой портфель это

Страховой портфель – это что? Структура страхового портфеля

Страховой портфель это
Финансы 9 августа 2015

Эффективность деятельности компании определяется показателями финансовых результатов от всех видов деятельности. Выражается она в виде прибыли или убытка. Первая является источником увеличения капитала и выполнения обязательств перед кредиторами и бюджетом.

В процессе деятельности страховая компания выполняет много функций: заключает договора, рассчитывает ставки, собирает взносы, принимает на себя ответственность, формирует резервы, инвестирует средства с целью получения дохода. Для выполнения этих действия организации нужны средства.

Определение

Одним из показателей, которые характеризуют финансовую надежность компании, является страховой портфель. Это совокупность заключенных договоров на определенные суммы. По сути, он является отражением обязательств компании перед клиентами. Создание устойчивого портфеля является важной целью организации.

От его размера зависит степень ответственности структуры по принятым договорам. С целью обеспечения устойчивости деятельности рациональным является создание страхового портфеля с большим числом сделок с невысокой степенью ответственности. Выплата возмещения не должна отражаться на финансовом положении компании.

Факторы

Количество заключенных договоров не свидетельствует об устойчивом положении. Львиную часть клиентов привлечь можно, предложив более низкие тарифы. Большой страховой портфель означает высокую сумму обязательств. Но если тарифы будут низкими, собранных средств может не хватить для выплат.

С другой стороны, большая сумма обязательств позволит страховщику инвестировать средства в рискованные объекты. Если компания в основном заключает краткосрочные договора, то к ее сделкам предъявляется дополнительное требование — высокая ликвидность. Организация должна иметь возможность в случае необходимости быстро реализовать активы и выполнить свои обязательства.

Качество страхового портфеля

Этот показатель характеризуется по таким направлениям:

  • Величина, которая включает число заключенных договоров и их общую сумму.
  • Однородность рисков. Разнородность обязательств при небольшой величине портфеля может привести к непредсказуемым результатам. В таких сделках невозможно использовать статистические закономерности для анализа расчетов. Причиной неустойчивости также может стать принятие компанией большого числа однородных рисков.
  • Равновесие – соотношение между количеством старых и новых заключенных договоров. В идеале новые сделки должны полностью компенсировать предыдущие, с соблюдением баланса между причитающимися суммами и величиной рисков.
  • Стабильность – количество договоров, которые будут оплачены до конца срока их действия.

Анализ страхового портфеля нужно производить для того, чтобы оценить финансовые возможности и подкорректировать его структуру в случае необходимости.

Передача рисков

Страховой портфель компании в разный период времени включает дифференцированные объем ответственности. Чтобы снизить риски организации, прибегают к помощи перестраховщиков. Компания определяет лимит удержания в соответствии с группами рисков и своими возможностями.

Госорганами установлена максимальная сумма личной ответственности организации в размере 10 % от собственных средств. Остальную часть компании обязаны отдать в перестрахование.

Для российского рынка все еще характерен низкий уровень собственных средств и, соответственно, лимит ответственности.

Передавая риски, организация сокращает размер фондов, что обеспечивает финансовую устойчивость операций. Это особенно актуально для вновь созданных структур, у которых страховой портфель не достаточно развит.

Принимая большое число одинаковых рисков, компания может попасть в ситуацию одновременного куммулирования, когда все обязательства придется покрывать сразу. На практике это становится причиной банкротства организаций, так как для выплаты средств требуются не только созданные резервы, но и капитал компании.

Поэтому страховой портфель – это источник получения ресурсов, от качества структуры которого зависит финансовая устойчивость организации.

Преимущества

Передача ответственности позволяет решить часть проблем:

  • Возместить ущерб по очень крупному риску, возникшему в результате катастрофического случая. Например, в случае эпидемии происходит кумуляция, что уже является чрезвычайно опасным для страховщика, так как увеличивает его издержки.
  • Стабилизировать деятельности организации за продолжительный период после неблагоприятных результатов в течение всего года.
  • Повысить конкурентоспособность на рынке.
  • Сформировать сбалансированный страховой портфель.
  • Обеспечить защиту активов.

Недостатки

Страховой портфель представляет собой набор заключенных договоров. Хотя уровень риска по ним может быть высоким, прежде чем передавать другой компании часть обязательств, стоит оценить экономическую эффективность такого решения. Операции по перестрахованию осуществляются за доплату.

Размер комиссии должен соответствовать доле распределяемой ответственности. Важным моментом также является определение уровня собственного удержания, который зависит от финансовых возможностей и доходности операций.

Завышенный лимит приводит к финансовой неустойчивости, слишком низкий – к бесприбыльности.

Структура

Передача рисков одной организацией другой возможна только при условии надзора госорганов. При этом структура страхового портфеля должна включать:

  • обязательства по договорам, соответствующие сформированным резервам;
  • активы, предназначенные для покрытия рисков.

Страховщик передает портфель, сформированный на момент принятия решения. В него включаются также обязательства по текущим договорам и тем, срок действия которых истек, но обязательства не исполнены в полном объеме. По конкретному объекту риски могут быть переданы одному страховщику.

Стоимость активов может быть равна сформированным резервам либо быть меньше их. Надбавки допускаются, только если их размер не превышает разности между переданным имуществом и капиталом компании.

Операция запрещена, если сумма активов составляет менее половины транспортируемых резервов. Исключением являются случаи банкротства компании. В случае недостаточности передаваемых активов остальная часть может быть компенсирована объединением страховщиков.

Объем выплат определяется федеральными законами. Стоимость передаваемых активов равна их балансовой или рыночной цене.

Основания для передачи договоров

Их несколько:

  • отзыв лицензии на осуществление деятельности по инициативе органа надзора;
  • в случае принятие решения о ликвидации организации страховой портфель подлежит полной передаче другой компании;
  • нарушение установленных требований платежеспособности, в результате которых ухудшилось финансовое состояние организации, если передача портфеля предусмотрена планом восстановления ликвидности;
  • принятие решения о добровольном отказе от отдельных видов деятельности;
  • исключение компании из объединения страховщиков в предусмотренных законами случаях.

Вывод

Страховой портфель представляет собой количество договоров, заключенных компанией на определенные суммы. Он является основным источником поступления денежных средств. Но при некачественном управлении структурой может стать причиной банкротства организации.

Поэтому важно правильно формировать и распределять риски и ответственность по договорам. Однако услуги перестраховщиков не бесплатны. Поэтому нужно оценить экономическую эффективность сделки до момента ее заключения.

Сам процесс проходит под четким государственным контролем.

Источник: .ru

Источник: https://monateka.com/article/229458/

Факторы

Количество заключенных договоров не свидетельствует об устойчивом положении. Львиную часть клиентов привлечь можно, предложив более низкие тарифы. Большой страховой портфель означает высокую сумму обязательств. Но если тарифы будут низкими, собранных средств может не хватить для выплат.

С другой стороны, большая сумма обязательств позволит страховщику инвестировать средства в рискованные объекты. Если компания в основном заключает краткосрочные договора, то к ее сделкам предъявляется дополнительное требование — высокая ликвидность. Организация должна иметь возможность в случае необходимости быстро реализовать активы и выполнить свои обязательства.

Передача рисков

Страховой портфель компании в разный период времени включает дифференцированные объем ответственности. Чтобы снизить риски организации, прибегают к помощи перестраховщиков. Компания определяет лимит удержания в соответствии с группами рисков и своими возможностями.

Госорганами установлена максимальная сумма личной ответственности организации в размере 10 % от собственных средств. Остальную часть компании обязаны отдать в перестрахование.

Для российского рынка все еще характерен низкий уровень собственных средств и, соответственно, лимит ответственности.

Передавая риски, организация сокращает размер фондов, что обеспечивает финансовую устойчивость операций. Это особенно актуально для вновь созданных структур, у которых страховой портфель не достаточно развит.

Принимая большое число одинаковых рисков, компания может попасть в ситуацию одновременного куммулирования, когда все обязательства придется покрывать сразу. На практике это становится причиной банкротства организаций, так как для выплаты средств требуются не только созданные резервы, но и капитал компании.

Поэтому страховой портфель – это источник получения ресурсов, от качества структуры которого зависит финансовая устойчивость организации.

Недостатки

Страховой портфель представляет собой набор заключенных договоров. Хотя уровень риска по ним может быть высоким, прежде чем передавать другой компании часть обязательств, стоит оценить экономическую эффективность такого решения. Операции по перестрахованию осуществляются за доплату.

Размер комиссии должен соответствовать доле распределяемой ответственности. Важным моментом также является определение уровня собственного удержания, который зависит от финансовых возможностей и доходности операций.

Завышенный лимит приводит к финансовой неустойчивости, слишком низкий – к бесприбыльности.

Основания для передачи договоров

Их несколько:

  • отзыв лицензии на осуществление деятельности по инициативе органа надзора;
  • в случае принятие решения о ликвидации организации страховой портфель подлежит полной передаче другой компании;
  • нарушение установленных требований платежеспособности, в результате которых ухудшилось финансовое состояние организации, если передача портфеля предусмотрена планом восстановления ликвидности;
  • принятие решения о добровольном отказе от отдельных видов деятельности;
  • исключение компании из объединения страховщиков в предусмотренных законами случаях.

Страховой портфель

Страховой портфель это

В страховании довольно часто используется понятие страхового портфеля, объединяющего в себе определенные обязательства по договорам, а также имеющиеся активы, какими обладает страховщик или которые находятся в собственности компании.

Понятие страхового портфеля чаще всего применяется в более узких профессиональных кругах, когда идет речь о передаче одного обязательства или их группы к другому юридическому лицу, причем все подобные процессы должны осуществляться строго под контролем государственных органов.

Что представляет собой и из чего формируется?

Итак, в общем понятии под страховым портфелем скрывается определение взятых страховой компанией обязательств перед непосредственными страхователями — теми лицами, которые заключили с ней договоры.

Если говорить в целом о страховой компании, то к такому понятию относится общая сумма всех договоров, которые заключены в текущий момент с клиентами организации.

Причем рассматривая каждую отдельную компанию, ее надежность, эффективность работы, к страховому портфелю применяют определенные критерии, такие как вид риска и его уровень, рентабельность и доходность.

Основным критерием оценки при этом является величина страхового портфеля — то есть фактически то количество договоров, которое страховщик смог заключить на определенный момент времени.

В таких ситуациях иногда для более ускоренной оценки портфеля могут применяться упрощенные методы расчета, когда несколько аналогичных объектов, расположенных рядом и страхуемых от практически одинаковых рисков, считается в качестве одного.

В качестве примера можно рассмотреть страховку нескольких квартир, расположенных в одном многоквартирном доме, относительно которых был предусмотрен риск пожара.

Классификация по типам и видам

Наиболее часто применяемой классификацией является распределение по области деятельности организации, у которой такой страховой портфель имеется.

Так, он может относиться к автострахованию, когда организация будет специализироваться на ОСАГО, ДСАГО, КАСКО, оформлении зеленых карт, могут оказываться услуги по жилищному или отдельно ипотечному страхованию.

Параллельно с этим в зависимости от степени риска и сопутствующих факторов могут выделяться следующие типы:

  • Классический, который будет включать в себя виды страхования, используемые достаточно давно, при этом страхование таких рисков и принятие на себя ответственности дает возможность страховщику стабильно работать. В такого рода портфели могут входить как обязательные, так и добровольные виды страхования;
  • Специализированный. Под ним понимают узконаправленное страхование, которое предусматривает риски, не так часто встречающиеся (космическое страхование, валютное);
  • Сбалансированный. Его основной особенностью является то, что все объекты, которые при нем будут страховаться, однородны по уровню доходности.

В экономическом аспекте страховой портфель можно рассматривать в качестве определенного стоимостного баланса рисков и их страхового покрытия по тому количеству договоров, которое заключено со страховщиком.

Страховые портфели могут классифицироваться по целому ряду признаков, среди которых также следует выделить различие по степени риска.

Так, в зависимости от такого показателя он может быть агрессивного типа с наиболее возможной степенью риска, выступать в умеренном типе, когда степень риска будет невысокой или использоваться с консервативным типом, при котором риск будет минимальным.

Структура и качество

При рассмотрении страхового портфеля особое внимание уделяется его структуре, которая включает в себя имеющиеся обязательства по договорам, соответствующих сформированным активам, а также самим активам, применяемым для покрытия рисков.

При этом качество определяется на основании того, благоприятны ли те риски, которые предусматривает страховщик и те договоры, какие он заключает.

Под благоприятностью в данном случае понимают стабильность распределения по времени, доходность, а также долгосрочность договоров.

Заключение

Итак, к страховому портфелю относят тот объем обязательств и заключенных договоров, которые применяются к одному страховщику. Они могут классифицироваться по степени риска, своей доходности и структуре.

В том случае, если качество их признается по имеющимся показателям благоприятным, то сама страхования компания в большинстве случаев является стабильно работающей и приносящей доход и, что самое главное, способной погашать все текущие выплаты клиентам.

Источник: https://insur-portal.ru/dictionary/strahovoy-portfel

Портфельное страхование

Страховой портфель это

Портфельное страхование или portfolio insurance – комплексная стратегия защиты от рыночного риска финансовых инвестиций в ценные бумаги, предусматривающая использование производных биржевых инструментов.

Основоположником теории защиты рыночного портфеля от системных рисков экономики был Гарри Марковиц («Теория эффективного портфеля»), а также его последователи, реализовавшие и в теории, и на практике методологию хеджирования (от английского hedging – защита, страховка) в виде модели Блэка-Шоулза (середина 60-х гг. ХХ века).

Основное функциональное назначение портфельного страхования – обеспечить инвестору, вложившему деньги в ценные бумаги, постоянный уровень желаемой прибыли при различных изменениях рыночной ситуации и допустимом уровне риска.

Терминология портфельного страхования также применяется в страховом бизнесе, как набор методов для формирования и управления пулом подлежащих страхованию рисков.

Основные принципы построения и использования системы портфельного страхования

Для формирования и практического применения методов страхования рыночного портфеля принимаются во внимание следующие фундаментальные принципы:

  • полной эффективности рынка, т.е. общая совокупность торгующихся ценных бумаг на свободном рынке в виде сводного индекса (например, индекс широко рынка S&P500);
  • инвестор имеет право свободного выбора при формировании своего пакета финансовых инструментов на любом временном интервале;
  • любое изменение цены актива в основном портфеле может быть компенсировано противоположным движением другого, используемого для целей страхования.

В общей практике построения системы хеджирования акций и облигаций применяется принцип использования производных инструментов фондового рынка – фьючерсных контрактов и опционов. Для непосредственной реализации процесса страхования всего портфеля ценных бумаг в основном используется фьючерс самого рынка, т.е. индексного индикатора (или просто индекса).

Выбор деривативного инструмента для страховки пакета активов во многом зависит от типа ценных бумаг или валюты, из которых он состоит, и, как правило, представлен на финансовом рынке широким перечнем производных контрактов.

Для хеджирования валютных позиций, например, помимо индексных фьючерсов возможно простое использование «короткой позиции» (short selling) по базовым валютам, входящим в состав портфеля.

Основные достоинства и недостатки использования портфельного страхования

Длительная практика использования стратегии защиты портфельных инвестиций с помощью портфельного страхования доказала ее несомненные достоинства:

  • возможность использования для инвестиционных портфелей любой капитализации;
  • при правильном выборе инструментов для хеджирования эффективность защиты может достигать 80-90%;
  • адаптивность к любым изменениям рыночной конъюнктуры;
  • широкий выбор инструментов на любых рынках капитала (фондовом, валютном и товарном);
  • низкая стоимость при формировании и использовании (стоимость фьючерсных контрактов или опционов неизмеримо меньше других способов хеджирования);
  • относительно простая схема управления пакетом защитных активов.

Кроме очевидных достоинств концепция портфельного страхования имеет ряд недостатков, которые определяют ее использование как дополнительного метода страхования от рыночных рисков:

  • стабильная работа только на устойчивых трендах в рамках общего экономического цикла (растущие или снижающиеся рынки);
  • неэффективность при резких рыночных колебаниях, например, при значительной просадке (или подъеме) индекса конкретной фондовой площадки или корзины валют;
  • кроме ограничения или почти полного нивелирования убытков при отрицательной динамике понижается возможность получения дополнительной прибыли (премии) при благоприятной конъюнктуре на рынке ценных бумаг;
  • требует для своего использования подготовленного и квалифицированного персонала (управляющих портфелем).

Области практического применения портфельного страхования

В настоящее время система портфельного страхования довольно прочно вошла в практику управления большими пакетами финансовых инструментов по всему миру, и используется как частными инвесторами, так и крупными, среди которых:

  • суверенные фонды (государственные организации, аккумулирующие внебюджетные средства при формировании капитала для перспективных целей и проектов, например, фонды национального благосостояния);
  • пенсионные, благотворительные и другие социальные фонды, для которых приоритетной задачей, является защита вложенного капитала своих потребителей;
  • банковские структуры и другие кредитные организации, к которым предъявляются повышенные нормы защищенности капитала;
  • страховые компании и корпорации, использующие портфельное страхование для долговременной защиты от риска значительных финансовых средств, являющихся потенциальными выплатами по страховым случаям.

Источник: https://utmagazine.ru/posts/15792-portfelnoe-strahovanie

Юридический словарь – значение слова Страховой Портфель

Страховой портфель это

– фактическое количество застрахованных объектов страхования или общее число договоров, заключенных страховым обществом в течение определенного времени.

Смотреть значение Страховой Портфель в других словарях

Портфель — франц. большой бумажник, сумка для деловых либо частных бумаг или писем; | управленье министерством.
Толковый словарь Даля

Портфель М. — 1. Сумка с застежкой для ношения деловых бумаг, книг, тетрадей и т.п. 2. устар. Папка для бумаг. // Бумажник. 3. перен. Совокупность рукописей, ценных бумаг и т.п., находящихся……..
Толковый словарь Ефремовой

Страховой Прил. — 1. Соотносящийся по знач. с сущ.: страхование (1*2), связанный с ним. 2. перен. Служащий для обеспечения безопасности в случае непредвиденных неблагоприятных обстоятельств.
Толковый словарь Ефремовой

Автотранспортный Страховой Сертификат — См. : Страховой сертификат

Экономический словарь

Агент Страховой — физическое или юридическое лицо, действующее от имени страховых организаций, заключающее договоры добровольного имущественного и личного страхования и приемку……..

Экономический словарь

Агент, Страховой — – лицо, выполняющее от имени страховых организаций операции по заключению с населением договоров добровольного имущественного и личного страхования и приемку……..

Экономический словарь

Агрессивный Портфель — портфель ( набор, совокупность) приобретаемых юридическим или физическим лицом ценных бумаг, в отношении которых ожидается резкое увеличение курса. Противоположное……..

Экономический словарь

Акт Страховой — англ. insurance act документ, оформляемый страховой компанией при наступлении страхового случая и являющийся основанием для выплаты страхового возмещения. В А.с. фиксируются……..
Экономический словарь

Акт, Страховой — – документ, составляемый инспекцией страховой организации, при наступлении страхового случая, который является основанием для выплаты страхового возмещения.

Экономический словарь

Активы Страховой Компании — – состав, размещение и использование средств страховой компании, которые группируются по признаку их функциональной роли. По балансу в состав активов……..

Экономический словарь

Портфель — портфеля, м. (фр. portefeuille от porter – носить и feuille – лист). 1. Четырехугольная сумка с застежкой, обычно кожаная, для ношения деловых бумаг. Туго набитый портфель. 2. То же, что……..
Толковый словарь Ушакова

Аннуитет Страховой — аннуитет, при котором владелец единовременно или в рассрочку вносит оговоренную сумму денег, а затем в течение нескольких лет или пожизненно получает доход.
Экономический словарь

Арбитражный Портфель (arbitrage Portfolio) — портфель, не требующий дополнительных инвестиций, нечувствительный к каким-либо факторам и обладающий положительной ожидаемой доходностью. Более строго – это……..

Экономический словарь

Ассистент По Аудиту Страховой Премии — Квалификационное звание, присуждаемое лицам, успешно выдержавшим предусмотренные Американским институтом страхования экзамены (по 6 дисциплинам). Учебная программа……..
Экономический словарь

Аудит Страховой — экспертиза финансово-экономической деятельности страховых компаний, включающая оценку финансовых отчетов, представляемых для публикации (обнародования), или вышестоящим……..
Экономический словарь

Аудит, Страховой — – комплексная проверка ( экспертиза) результатов финансово-хозяйственной деятельности страховых компаний, включающая правовую, экономическую и бухгалтерскую……..

Экономический словарь

Банковский Страховой Фонд — БСФ(BANK INSURANCE FUND – BIF). Фонд, поддерживающий деятельность ФЕДЕРАЛЬНОЙ КОРПОРАЦИИ СТРАХОВАНИЯ ДЕПОЗИТОВ (ФКСД). ФКСД должна развивать и применять систему связанных с риском……..
Экономический словарь

Брокер Страховой — англ. insurance broker брокер, занимающийся посреднической деятельностью по страхованию от своего имени на основании поручений страхователя либо страховщика.
Экономический словарь

Вексельный Портфель — – совокупность векселей. находящихся в распоряжении к.-л. лица.

Экономический словарь

Взнос В Пенсионный Фонд Рф, Страховой — – обязательные платежи на государственное пенсионное страхование, которые плательщики (юридические и физические лица) страховых взносов уплачивают……..

Экономический словарь

Взнос Страховой — А. Взнос, уплачиваемый страхователем страховщику за обязательство возместить ущерб, причиненный застрахованному имуществу, или выплатить страховую сумму при наступлении……..
Экономический словарь

Взнос Страховой Градуированный — сумма, выплачиваемая страхователем страховщику за обязательство возместить расходы на лечение и определяемая по реальным расходам на медицинское обслуживание и группе……..
Экономический словарь

Взнос Страховой Усредненный — страховые платежи, равные по всей территории и не зависящие от возраста, пола, состояния здоровья, состава семьи.
Экономический словарь

Взнос, Страховой — – 1. сумма, уплачиваемая страхователем страховщику за принятое последним обязательство возместить материальный ущерб, причиненный застрахованному имуществу,……..

Экономический словарь

Виды Страховой Защиты От Преступлений — В страховании от преступлений: общий термин для видов страхования, обеспечивающих защиту в случаях противоправного завладения деньгами, ценными бумагами и другой……..
Экономический словарь

Возврат Страховой Премии — пункт в договоре страхования об условиях его досрочного прекращения или об обстоятельствах, изменяющих величину страховой премии. В.с.п. может быть полным или частичным.

Экономический словарь

Вознаграждение От Суммы Сбора Страховой Премии — В страховании жизни: оплата услуг агента по страхованию жизни в промышленных районах ( агент, работающий по системе дебетовых расчетов) как разрешенная ……..

Экономический словарь

Временный Страховой Документ — В страховых операциях: 1. Согласие в письменном виде (иногда в устной форме) агента или страховщика на предоставление временной страховой защиты по полису. 2. Временный……..
Экономический словарь

Всероссийский Кооперативный Страховой Союз — См. Страхование кооперативное
Экономический словарь

Входящий Портфель Премий — См. Портфель премии и убытков
Экономический словарь

Посмотреть в Wikipedia статью для Страховой Портфель

Источник: http://slovariki.org/uridiceskij-slovar/18272

Поделиться:
Нет комментариев

    Добавить комментарий

    Ваш e-mail не будет опубликован. Все поля обязательны для заполнения.